Топ-7 популярных вопросов про облигации: Как стать инвестором с максимальной выгодой для себя

Многие из нас время от времени, скорее всего, задумывались, как заставить деньги работать – приносить регулярную прибыль. При этом хочется, чтобы доходность была выше, чем, например, на банковском вкладе. Потенциально наиболее выгодным вложением средств было бы прямое инвестирование в перспективные компании и проекты. Но здесь сразу же возникает множество вопросов. Как найти такую перспективную компанию или проект? Как обеспечить правовую поддержку своим вложениям? Как, собственно, вложить средства? На самом деле, чтобы инвестировать с выгодой для себя, совсем не обязательно иметь финансовое или экономическое образование. Достаточно просто приобрести облигации, которые уже давно получили признание как наиболее надежный способ вложения средств. Начальник отдела операций на рынке ценных бумаг Алмазэргиэнбанка Алибек Молоров отвечает на самые распространенные вопросы тех, кто намерен стать владельцем облигаций.

Что такое облигация?

Облигация – это ценная бумага, закрепляющая право ее держателя получить от организации, выпустившей облигацию (эмитента), в предусмотренный срок ее номинальную стоимость и зафиксированный процент от этой стоимости или иной имущественный эквивалент.

Экономическая суть облигаций похожа на кредитование. Эмитент облигаций в данном случае выступает заемщиком, а покупатель облигации – кредитором. Облигации не требуют оформления залога и упрощают процедуру перехода права требования к новому кредитору, поскольку их можно в любой момент продать (в случае, если они находятся в свободном обращении и котируются на рынке ценных бумаг, то есть на бирже).

Как обычный человек может приобрести облигации?

Традиционно основной торговой площадкой для российских облигаций является Московская межбанковская валютная биржа. Физическое или юридическое лицо может приобрести интересующие облигации на бирже через посредника — специальную компанию, обладающую всеми необходимыми лицензиями для совершения операций на бирже (как правило, это банк или брокерская компания).

Как можно зарабатывать на облигациях?

Эмитент ежеквартально выплачивает держателям своих облигаций доход – проценты, которые называются «купонами». Кроме того, на бирже облигации можно купить по цене как выше, так и ниже номинальной (номинальная стоимость одной облигации составляет обычно 1000 рублей). Таким образом, купив облигацию, держатель гарантировано получает свои купоны, а кроме того, может дополнительно заработать в случае повышения ее стоимости на бирже.

Почему сейчас выгодно приобретать облигации?

На сегодняшний день ситуация на финансовых рынках такова, что в среднем размер купонов по облигациям выше, чем проценты по вкладам в банках. Если проценты по вкладам находятся сейчас на уровне 6-7% годовых, то проценты по облигациям крупных и надежных эмитентов составляют 8-9%. В сегменте более мелких (и более рискованных) эмитентов проценты могут достигать 12% годовых и выше.

Какие есть плюсы и минусы у вложения средств в облигации?

К плюсам облигаций, как упоминалось выше, стоит отнести более высокую процентную доходность по сравнению с банковскими вкладами, а также возможность перепродажи облигаций в любой момент на бирже. Правовая защищенность облигаций обеспечивается благодаря их централизованному учету – при покупке или продаже облигации запись об этой сделке появляется и хранится в специальной организации, именуемой «Национальный расчетный депозитарий», подконтрольной Центральному Банку РФ.

К минусам облигаций, безусловно, относится тот факт, что вложения в них не застрахованы, в отличие от тех же банковских вкладов. Последние, как правило, защищены государством в лице Агентства по страхованию вкладов (в размере до 1,4 млн рублей). Получается, что, вкладывая свои деньги в облигации, инвестор сам полностью несет все риски. Стоит отметить, что риск невозврата по государственным облигациям и так называемым «голубым фишкам» (ценные бумаги крупных предприятий федерального уровня) весьма мал и практически сопоставим с рисками банковских вкладов.

Чем облигации отличаются, например, от акций?                      

Отличительные особенности облигаций от акций заключаются в следующем:

Облигации не обеспечивают держателям доли в предприятии эмитента и не дают права на участие в его управлении;

Облигации имеют конечный срок погашения;

Облигации обладают старшинством перед акциями в выплате процентов (в сравнении с выплатой дивидендов) и в удовлетворении других обязательств (например, при банкротстве эмитента);

Владельцы облигаций – кредиторы компании, держатели акций – совладельцы компании. В связи с чем доходность по акциям может быть выше, но также гораздо выше и риски.

Где лучше приобретать облигации: на бирже или в банке?

Если нет опыта торговли ценными бумагами на бирже, то приобретать облигации лучше всего в банке или в любой другой сертифицированной финансовой компании. Поскольку на бирже инвестор предоставлен самому себе и выбрать необходимый финансовый инструмент среди всего многообразия достаточно сложно. Приобретение облигаций в Алмазэргиэнбанке – отличный вариант для начала знакомства с облигациями, так как здесь вам окажут всю необходимую консультационную поддержку и помогут заключить сделку.